Менеджмент небанківських фінансових інститутів

На противагу, умови фінансового лізингу значно м’якші. Фінансовий лізинг надається в одній із валют: євро або американський долар. Відсоткова ставка становить 11% річних для укладених договорів на термін від 1-го до 1, 5 року та 13, 5% річних при укладенні договору на термін від двох до п’яти років. Додатково за оформлення стягується комісія за оформлення у розмірі 2, 5% від суми фінансування. До лізингоодержувача поставлені наступні вимоги: строк діяльності не менше 2-х років, достатній рівень платоспроможності, внесення авансу не менше 25%. Крім того, валютне фінансування здійснюється без вимог до наявності валютної виручки, а витрати на реєстрацію, пенсійний фонд, страхування по схемі «ПОВНЕ КАСКО» та «ОСЦПВ» розподіляються рівними частинами в щомісячні лізингові платежі.

Тепер порівняємо умови фінансування транспортного засобу кредитними ресурсами та фінансовим лізингом в Unicreditbank на прикладі придбання транспортного засобу підприємством вартістю 200000 грн й укладанням договору на еквівелентну суму у іноземній валюті на 2 роки.

Таким чином, підприємство може зекономити 16200 грн або 8, 1% вартості обладнання, підписавши у Unicreditbank договір фінансового лізингу замість кредитного договору із внесенням такого ж самого авансового платежу. Якщо на момент підписання договору підприємство має можливість внести лише мінімальний авансовий внесок за договором лізингу, то буде змушене сплатити дещо більшу суму, яка, однак, буде меншою на 7350 грн за суму виплат за кредитним договором.

Комерційний банк Приватбанк також пропонує вигідні умови фінансового лізингу. Проте, договір лізингу укладається виключно у гривні, на термін 1 рік або 2 роки та на суму від 50000 грн до 2400000 грн. Обов’язковою умовою укладання договору є внесення авансу у розмірі 30%. За користування фінансовим лізингом лізингоодержувач повинен сплатити одноразову комісію 1% та при укладанні договору на 1 рік – 1% річних від суми фінансування, а при укладанні договору на 2 роки – 12% річних.

До надання фінансового лізингу у Приватбанку накладаються наступні обмеження: термін ведення діяльності лізингоодержувачем не менше, ніж 6 місяців; не здійснюється фінансування транспортних засобів та меблів (крім обладнання, яке безпосередньо використовується у комерційній діяльності).

Кредитними ресурсами Приватбанку для корпоративних клієнтів може бути профінансовано не більше 70% вартості об’єкту, що купується. Відсоткова ставка залежатиме від конкретних умов договору, проте буде не нижчою, ніж 24%. Одноразова комісія за укладання договору становитиме 1%. Тобто кредит для підприємства буде набагато більш дорожчий, аніж фінансовий лізинг.

Тепер порівняємо умови фінансування основних засобів кредитними ресурсами та фінансовим лізингом Приватбанк на наступному прикладі. Підприємство планує придбати устаткування вартістю 200000 грн та укласти договір кредиту або фінансового лізингу на 2 роки.

Таким чином, підприємство може зекономити 33600 грн. або 16, 8% вартості обладнання, підписавши договір лізингу у Приватбанку.

Отже, фінансовий лізинг є ефективним інструментом фінансування діяльності підприємств, оскільки він більш доступний, гнучкий та дешевий для суб’єктів підприємницької діяльності. Український ринок фінансового лізингу має значний потенціал для росту, зважаючи на функціонування цього бізнесу в країнах ЄС.

4. Головна мета міжнародного фінансового лізингу – сприяння розвитку науково-технічного прогресу, розширення можливостей зміцнення і розвитку сучасної матеріально-технічної бази підприємств і фірм, їх технічного переоснащення, розгортання і поглиблення коопераційних зв'язків між вітчизняними і зарубіжними суб'єктами лізингових відносин.

Лізинг не витісняє традиційні форми фінансування і кредитування основних фондів, а є однією з новітніх і ефективних форм їх органічного доповнення.

Щодо обсягу міжнародних лізингових операцій, то тут перше місце належить США, що спричинено передусім значними податковими пільгами. У США здійснювати лізингові операції мають право банки та їх відділення, лізингові фірми, спеціалізовані відділення з лізингу фірм-виробників обладнання, а також страхові, інвестиційні, брокерські й інші фірми. Найбільшими лізинговими фірмами є «Бенк амерілейз груп», «Сек'юриті пасифік консіде корпорейшн» та ін.

Понад половину всіх лізингових операцій припадає на автотранспортні засоби, а частка лізингу в нових інвестиціях у машини і обладнання в США і Великій Британії сягає однієї третини, а в низці інших країн Заходу – однієї п'ятої, У загальному обсязі інвестицій частка лізингу оцінюється: у Німеччині -16%, Великій Британії – 36, в Ірландії-46%.

Загальний обсяг лізингових операцій 25 країн – членів «Асоціації європейських лізингових компаній – Лізюроп» у кінці минулого століття перевищив 85 млрд. ЕКЮ.

Бурхливий розвиток міжнародного лізингу припадає на 1960-1970-ті рр. у західноєвропейських країнах і на 80-ті роки в азіатських та латиноамериканських.

Зараз у лізинговій індустрії спостерігається інтенсивний процес інтернаціоналізації – поширення дій лізингових компаній за межі національних кордонів. Сьогодні найбільшими лізинговими ринками у світі є ринки США, Японії, Німеччини, Франції, Італії, Великої Британії, Південної Кореї, Іспанії, Канади та Південної Африки. В останні роки зростає зацікавленість щодо лізингових операцій у таких країнах, як Ботсвана, Бразилія, Китай, Греція, Індія, Індонезія, Мексика, Філіппіни, Сінгапур, Венесуела, Зімбабве та інших країнах, що розвиваються.

Світовий обсяг міжнародних лізингових операцій оцінюється приблизно у 18-20 млрд. дол. США на рік, що становить 3% від світового обсягу експорту-імпорту техніки. А загальний обсяг лізингових операцій у світі наближається до 400 млрд. дол. США.

Розвинутим країнам властивий лізинговий експорт, а для країн зі середнім та низьким рівнем економічного розвитку – лізинговий імпорт. Серед лізингованих