Аналіз фінансового стану підприємства ТОВ "Фоззі-Н"

Доля кредиторської заборгованості в формуванні оборотного капіталу складала:

- 2007 р. : (94194: 222390) × 100 = 42, 4%;

- 2008 р. : (222738: 382687) х 100 = 58, 2%;

- 2009 р. : (1144694: 1623697) × 100 = 70, 5%.

Отже, беручи до уваги проведений аналіз можна стверджувати, що структура фінансових ресурсів підприємства за останні роки була незадовільною (це пов'язано з перевищенням позикового капіталу в структурі пасивів, а також наявністю значної дебіторської заборгованості, яка пов'язана з традиційними труднощами збуту продукції в нашій економіці і кредиторської заборгованості, що в свою чергу пов’язано з відсутністю грошових коштів у підприємства внаслідок фінансових зобов’язань.

 

 

Для комплексного аналізу фінансового стану підприємства необхідно оцінити тенденції найбільш загальних показників, які з різних сторін характеризують ефективність використання фінансових ресурсів підприємства.

Для визначення ліквідності ТОВ «ФОЗЗI-Н» розрахуємо коефіцієнти ліквідності (табл. 2. 2).

 

Таблиця 2.2

Показники ліквідності ТОВ «ФОЗЗI-Н» 

Показники Норматив 2 007р. 2 008р. 2 009р. Відхилення (+, -) 2008 р. від 2007 р. Відхилення (+, -) 2009 р. від 2008 р. Відхилення (+, -) 2009 р. від 2007 р. 

Коефіцієнт загальної ліквідності 1, 5 1, 19 1, 05 1, 03 -0, 14 -0, 02 -0, 16

Коефіцієнт миттєвої ліквідності 0, 7 0, 46 0, 28 0, 67 -0, 18 0, 39 0, 21

Коефіцієнт абсолютної ліквідності 0, 2 0, 2 0, 11 0, 07 -0, 09 -0, 04 -0, 13

Частка оборотних активів в загальній сумі активів, % 50 62, 5 50, 55 79, 22 -11, 95 28, 67 16, 72

Частка запасів в оборотних активах, % 50 55, 93 67, 19 32, 19 11, 26 -35 -23, 74

 

Згідно таблиці 2. 4 можна зробити висновки про не досить високий рівень ліквідності підприємства за період, що аналізується. Це, звичайно, свідчить про нестабільне фінансове становище підприємства на протязі даного періоду.

Згідно отриманим даних, коефіцієнт абсолютної ліквідності в 2009 р. є дуже низький. Його значення свідчить про те, що тільки 7% короткострокової заборгованості підприємство може погасити негайно.

Коефіцієнт миттєвої ліквідності теж в 2009 р. має значення, що відповідає нормативу. Оскільки даний коефіцієнт має вирішальне значення для банків, так як характеризує ступінь надійності підприємства при поверненні кредитів, тенденція до зростання свідчить на користь підприємству.

Загальний коефіцієнт покриття підприємства на протязі всього періоду, що аналізується, залишався був недостатнім і невідповідав нормативному значенню. Тобто в 2007 р. на кожну гривню короткострокових зобов'язань припадало 1, 19 гривні поточних активів, в 2008 р. – 81, 05 грн. а в 2009 р. – 1, 03 гривні. Таким чином за досліджуваний період спостерігається зменшення рівня покриття поточними активами короткострокової заборгованості підприємства.

Отже, як бачимо, в 2009 р. показник миттєвої ліквідності знаходився майже на рівні нормативного значення. Це викликано перевищенням темпів росту поточної заборгованості, темпів росту ліквідних коштів підприємства.

Показник загальної ліквідності та абсолютної ліквідності є значно меншими за нормативи та мають тенденцію до зменшення в 2009 р.

Відбувається також перевищення темпів зростання обсягу кредиторської заборгованості над обсягом дебіторської заборгованості. Слід відмітити тенденцію цього показника до збільшення. Перевищення дебіторської заборгованості над кредиторською свідчить про проблеми у розрахунках з постачальниками.

Таким чином, не можна стверджувати про ліквідність і платоспроможність досліджуваного підприємства. Через брак ліквідних коштів підприємство не здатне покрити короткострокових зобов'язань. Більшість коштів підприємства мобілізовані в запаси і затрати, які є важкореалізованими активами і не можуть забезпечити високу платоспроможність підприємства.

Проаналізуємо фінансову стійкість ТОВ «ФОЗЗI-Н». Фінансова стійкість підприємства передбачає, що ресурси, вкладені в підприємницьку діяльність, повинні окупитись за рахунок грошових надходжень від господарювання, а отриманий прибуток забезпечувати самофінансування та незалежність підприємства від зовнішніх залучених джерел формування активів.

Розглянемо наступні коефіцієнти, які можна використати для аналізу довгострокової платоспроможності підприємства наведені в табл. 2. 3.

 

Таблиця 2.3

Показники фінансової стійкості ТОВ «ФОЗЗI-Н» 

Показники Норматив 2007р. 2008р. 2009р. Відхилення (+, -) 2008 р. від 2007 р. Відхилення (+, -) 2009 р. від 2008 р. Відхилення (+, -) 2009 р. від 2007 р. 

Коефіцієнт автономії 0, 5 0, 04 0, 02 0, 01 -0, 02 -0, 01 -0, 03

Коефіцієнт маневреності робочого капіталу 0, 5 2, 7 1, 5 3, 8 -1, 2 2, 3 1, 1

Коефіцієнт фінансової стійкості 1 0, 04 0, 02 0, 01 -0, 02 -0, 01 -0, 03

Коефіцієнт фінансової залежності 2 24, 08 46, 99 127, 65 22, 91 80, 66 103, 57

 

Важливим показником, що характеризує фінансову стійкість підприємства, є показник автономії, який показує наскільки підприємство незалежне від позикового капіталу.

Доля власних коштів у загальній сумі джерел коштів в 2007-2009 рр. була надзвичайно низькою: відповідно 4% і 0, 7%. В 2009 р. частка власного капіталу зменшилась і становила 0, 7%, при нормативному значенні 50%.

Коефіцієнт фінансової залежності – це показник