Управління активами на торгівельному підприємстві “Санторин”

Прибуток, що залишається у розпорядженні підприємства - це багатоцільове джерело фінансування його потреб, але основні напрями її використовування можна визначити як накопичення і споживання. Пропорції розподілу прибутку на накопичення і споживання визначають перспективи розвитку підприємства.

Амортизаційні відрахування і частина прибутку, що направляється на накопичення, складають грошові ресурси підприємства, використані на його виробниче і науково - технічний розвиток, формування фінансових активів - придбання цінних паперів, внески в статутній капітал інших підприємств і т.п. Інша частина прибутку, використана на накопичення, прямує на соціальний розвиток підприємства. Частина прибутку використовується на споживання, внаслідок чого виникають фінансові відносини між підприємством і особами, як зайнятими, так і не зайнятими на підприємстві.

Самофінансування - обов'язкова умова успішної господарської діяльності підприємств в умовах ринкової економіки. Цей принцип базується на повній окупності витрат по виробництву продукції і розширенню виробниче - технічної бази підприємства, він означає, що кожне підприємство покриває свої поточні і капітальні витрати за рахунок власних джерел. При тимчасовій недостатності в засобах потреба в них може забезпечуватися за рахунок короткострокових позик банку і комерційного кредиту, якщо йдеться про поточні витрати, і довгострокових банківських кредитів, використовуваних на капітальні вкладення.

Підприємство самостійно фінансує всі напрями своїх витрат відповідно до виробничих планів, розпоряджається наявними фінансовими ресурсами, вкладаючи їх у виробництво продукції в цілях отриманні прибутку.

Фінансові ресурси підприємства, що направляються на його розвиток, формуються за рахунок:

амортизаційних відрахувань;

прибутку, одержаного від всіх видів господарської і фінансової діяльності;

додаткових пайових внесків учасників в товариствах;

засобів, одержаних від випуску облігацій;

засобів, що мобілізуються за допомогою випуску і розміщення акцій в акціонерних суспільствах відкритого і закритого типів;

довгострокового кредиту банку і інших кредиторів (окрім облігаційних позик);

інших законних джерел (наприклад, добровільних безвідплатних внесків підприємств, організацій, громадян).

Ми розглянули загальну структуру організації фінансів підприємства. Проте на практиці фінанси підприємства - це набагато складніша система, що складається з безлічі елементів і їх взаємозв'язків, а також великою кількістю нюансів, випадних із загальної схеми. Тому далі розглянемо деякі практичні питання планування і управління активами.

Як для відкриття нового, так і для вже існуючого підприємства в першу чергу потрібно визначити, які види активів необхідні для функціонування бізнесу і скільки грошових коштів потрібно для його фінансування. Це один з ключових моментів, оскільки недооцінка необхідних активів на початку роботи загубила багато хороших починань.

Активи будь-якого підприємства тривають на поточні (короткострокові) і основні (довгострокові). До поточних активів відносяться грошові кошти, вкладені до основних фондів, нематеріальних активів, оборотних фондів, фондів обігу. Основні активи є засобами праці (будівля, устаткування, транспорт і т.д.), які багато разів використовуються в господарському процесі, не змінюючи при цьому свою речовинно-натуральну форму. 

Перший крок полягає в складанні списку статі активів, необхідних для функціонуванні фірми. Починають з аналізу потреби в поточних активах. Якщо план складається для торгової фірми, то потреба в поточних активах повинна розглядатися таким чином:

Готівка;

Фонди фінансування одержуваних рахунків;

Гроші на оплату інвентарю;

Запаси;

Страхування.

Потім визначається потреба в основних активах:

Земля, будівлі, споруди;

Меблі і устаткування для офісів і складів;

Транспортні засоби для вантажних перевезень;

Машини і устаткування.

Даний список звичайно не включає всі статті активів, необхідних для торгової фірми, але основні пункти присутні.

Наступним кроком є виявлення приблизної грошової вартості кожного пункту в списку активів. При оцінці одних активів можна слідувати загальним правилам, для інших, таких як земля і будівлі, вартість диктують вибрані розташування і місцезнаходження. Проте найбільш оптимально для розрахунку вартості всіх матеріальних активів використовувати ринкові ціни.

Перед тим, як підприємцю визначити, які види активів необхідні і скільки капіталу потрібно, щоб сплатити кожний з них, повинен бути зроблений розрахунок потенційних доходів і витрат. Дохід від продажів потім використовується в трьох напрямах: для оплати витрат виробництва на проданий товар, для покриття постійних і поточних витрат (включаючи вартість використаних активів) і для забезпечення прибутку.

Далі необхідно вирішити питання з готівкою. Скільки готівки повинна мати фірма? Згідно консервативному правилу, готівка повинна відповідати поточним витратам, що дійсно виникають за один оборот товарних запасів. Амортизація є річним зносом основних активів (будівель, машин, устаткування), тому записується в документації підприємства як витрата, але не виплачується протягом року.

Формула має вигляд:

 

Cash = (FC - А) , де

 

T

Cash - потреба в готівці; FC - поточні витрати;

А - амортизація; Т - к-ть оборотів в рік.

 

Фірми, що торгують послугами, звичайно не мають запасів, тому дане правило до них непридатне. Для сервісних фірм існує наступне правило: готівки повинне бути досить, щоб сплатити витрати за три місяці. 

Якщо фірма збирається здійснювати продажі в кредит, то їй необхідні певні засоби на споживацькі