Організація і керування оплати праці Запорізької ТЕС

5.Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості. 

6.Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості.

1. Коефіцієнт поточної ліквідності (покриття)

Представляє загальну оцінку ліквідності активів, показуючи скільки гривень поточних активів підприємства припадає на одну гривню поточних зобов’язань і розраховується за формулою:

 

Теоретично достатнім вважається значення цього показника в межах 2 – 2,5. В залежності від форми розрахунків, швидкості обіговості оборотного капіталу, це значення може бути істотно нижчим, але воно оцінюється, як додатне, якщо більше 1. Таким чином, в 2001 році даний коефіцієнт свідчить про сприятливий стан ліквідності активів підприємства.

Значення коефіцієнта покриття у межах 1 – 1,5, свідчить про те, що підприємство може своєчасно погасити борги.

2. Коефіцієнт швидкої ліквідності [8]

Даний коефіцієнт ураховує якість оборотних активів і є більш суворим показником ліквідності, оскільки при його розрахунку враховуються найбільш ліквідні поточні активи (запаси не враховуються).

 

Отже, на початок і кінець звітного періоду коефіцієнт швидкої ліквідності вище теоретично допустимого рівня для даного показника (0,7 – 0,8). Розрахунки означають, що на кожну 1 гривню поточної заборгованості ЗаТЕС має лише на початок року 1,71 грн. ліквідних активів, а на кінець року – 1,32 грн.

В цілому ліквідність підприємства можна оцінити стабільним, хоча на кінець року вона декілька зменшилась.

3. Коефіцієнт абсолютної ліквідності

Показує, яка частина поточних (короткострокових) зобов’язань може бути погашена негайно, розраховується за формулою:

 

З розрахунку коефіцієнту абсолютної ліквідності видно, що його значення, як на початок, так і на кінець звітного періоду, значно нижче нормативного, який повинен бути вище 0,2-0,25.

В нашому випадку низький рівень коефіцієнта свідчить про те, що підприємство випробує труднощі в одержанні наявних грошей і своєчасних розрахунках. 

Ліквідність підприємства також можна охарактеризувати такими показниками, як оборотність запасів, оборотність дебіторської заборгованості і оборотність кредиторської заборгованості. Аналіз цих показників дозволить оцінити ефективність використання таких активів, як запаси і дебіторська заборгованість. За допомогою коефіцієнта оборотності кредиторської заборгованості аналізується період часу, протягом якого підприємство погашає кредиторську заборгованість, що характеризує платоспроможність підприємства.

4.Коефіцієнт оборотності запасів

Показує, як часто обертаються запаси для забезпечення поточного обсягу продажу. Розраховується за формулою:

 

Даний коефіцієнт дорівнює 1,04 і чим вищий цей показник, тим швидше обертаються запаси. Поділивши тривалість звітного періоду (1 рік) на коефіцієнт оборотності запасів, отримаємо кількість днів, необхідних на один оборот запасів (365 : 1,04 = 351). Це означає, що для збереження поточного рівня продажу, поповнення запасів необхідно здійснювати через 351 день.

5.Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості

У процесі господарської діяльності підприємство надає товарний кредит для споживачів своєї продукції. Тобто існує розрив у часі між продажем товару і надходженням оплаті за нього, в результаті чого, виникає дебіторська заборгованість.

Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості показує скільки разів на рік обернулися кошти, вкладені в розрахунки.

 

Використовуючи коефіцієнт розрахуємо більш наочний показник – період інкасації, тобто час, протягом якого дебіторська заборгованість обернеться у грошові кошти. Для цього поділимо тривалість звітного періоду (1 рік) на коефіцієнт оборотності за розрахунками. Згідно із цифрами період інкасації складає 480 днів (365 : 0,76).

У цьому випадку підприємство дуже повільно отримує оплату по рахунках. 

6. Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості

Кредиторська заборгованість свідчить про наявність грошових коштів, тимчасово залучених і таких, що підлягають поверненню.

Період погашення кредиторської заборгованості розраховується за допомогою коефіцієнта оборотності кредиторської заборгованості.

 

Поділивши тривалість звітного періоду (1 рік) на коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості, отримуємо середню кількість днів протягом яких підприємство сплачує рахунки кредиторів, а це дорівнює 730 днів (365 : 0,5).

Порівнявши термін погашення дебіторської і кредиторської заборгованості можна зробити висновок про платоспроможність За ТЕС. Оскільки за розрахунками термін кредиторської заборгованості (730 днів) перевищує термін погашення дебіторської заборгованості (480 днів), то це свідчить про погіршення платоспроможності За ТЕС.

Показниками платоспроможності підприємства є наявність:

недоїмок з платежів до бюджету.

Згідно балансу форми №1 на початок року кредиторська заборгованість є бюджетом становила 239156 тис. грн., то на кінець звітного року вона зросла до 483867 тис. грн. 

по внутрішнім розрахункам заборгованість зросла з 335530 тис. грн. до 359708 тис. грн.

поточна заборгованість по довгостроковим зобов’язанням зросла з 111390 тис. грн. до 113619 тис. грн. 

Важливим показником, який характеризує фінансову стійкість підприємства, є показник питомої ваги загальної суми власного капіталу в сумі всіх засобів авансованих підприємству, тобто відношення загальної суми власного капіталу до кінцевого результату балансу підприємства. Тобто йдеться мова про коефіцієнт автономії, або незалежності [9], що характеризує можливість підприємства виконувати свої зовнішні зобов’язання за рахунок використання власних засобів, незалежність його функціонування від залучених коштів. Коефіцієнт розраховується за формулою:

 

де Кв – власний капітал (ряд 380 ф. №1);

А – активи ства (ряд 80 + ряд 260 + ряд 270 ф. №1).

 

Чим вище значення цього коефіцієнта, тим більш фінансово стабільне, стійке і незалежне від кредиторів підприємство.

Підприємство вважається фінансово стійким при умові, що частина власного капіталу у загальній сумі його